实验室家具行业上、下游产业链分析

第一节 上游 行业 发展状况 分析

1、木材

在国际、国内宏观经济环境的影响下，我国木材市场的基本面情况发生了明显的变化。这种变化，在2008年上半年我国木材进出口情况数据中已开始有所反映。市场的变化主要有以下几个特点：

1）木材进口总量有所下降，但进货价格有所上升

2008年上半年我国进口木材原料（原木、锯材、单板、胶合板、纤维板、刨花板）共计2026.03万立方米，比去年同期下降344.61万立方米，降幅14.54%。主要原因是进口原木数量下降，从去年上半年1999.66万立方米，降为1635.79万立方米，减少363.87万立方米，降幅18.20%。原木数量下降，最大的原因是俄罗斯进口原木数量出现下降，从去年上半年1399.59万立方米，降为1059.70万立方米，减少339.89万立方米，降幅24.28%。2008年上半年由于进口原木（主要俄罗斯进口原木）下降，造成木材进口总量有较大降幅，这是从99年，国家实行进口木材“零关税”后进口木材总量保持十年增长后的首次下降。这种变化是木材市场基本面受国际、国内宏观经济环境的变化所造成的。而俄罗斯进口原木出现首次进口量下降，其直接原因是俄罗斯限制原木出口的政策导向造成的。08年俄罗斯原木出口关税再次上调，已达25%，受此影响，俄罗斯出口的雪松、白松（云杉）、落叶松原木的进口价格有高达25—27%的升幅。而更值得重视的是，按照俄罗斯的既定政策，明年原木出口关税将调高至80%，将严重影响到进价的上升，而俄罗斯进口原木占我国进口原木总量65%，势必对我国的木材市场产生重大影响。

2）木制品出口总量有所下降，生产企业经营难度增加

受木材市场基本面变化影响最大的是木制品出口企业。我国木制品出口企业，资源和市场都要受到国外的制约，是国际木材市场产业链的加工环节，处于产业链的低端，利润空间并不大。在人民币汇率不断升值，出口退税大幅下降，原料成本和人工成本不断上升的多重压力下，出口企业的盈利空间不断被压缩，甚至出现亏损。不少厂减产、停产和关闭。2008年上半年我国出口胶合板377.50万立方米，比去年同期下降69.55万立方米，降幅15.56%，出口木家具8161.62万件，比去年同期减少6.62%。我国木制品出口总量减少，这也是近十年来首次出现的情况，也印证了木材市场基本面变化对木材市场的重大影响。

在木制品企业出口受阻的影响下，传导到木材流通环节，出现了08年上半年国内木材市场针叶木比较好销，而阔叶木跌价、滞销的现象。比如用于生产胶合板的奥古曼原木从原来2000元/M3左右跌至1500元/M3左右，而用于生产地板、家具用的阔叶木，也销售疲软，需求下降，价格下跌。前期被大幅炒高的红木，更是高台跳水，如印度紫檀从最高80万/吨，已下降到30万/吨。而相对讲，针叶木，主要用于基建、包装等内需用材，受到的影响小，市场比较稳定，比如新西兰进口花旗松原木，需求旺，销价坚挺。从08年上半年我国木材资源进口国数量排名榜看，已从去年的第五位，升为第三位，进口总量已达73万立方米，而且资源紧销的势头仍未改变。

2、不锈钢

1）我国不锈钢出口 分析

据中国海关统计数据显示，2008年7月份，我国出口不锈钢9.13万吨，环比下降2.4％（6月份为8.92万吨），同比下降16.7％（上年同期为10.96万吨）。今年1-7月份总计出口不锈钢60.6万吨，同比下降35.8％（上年同期为94.4万吨）。其中：出口热轧不锈钢卷9.33万吨，同比下降49.4％；出口热轧不锈钢板（宽度>600mm）4.26万吨，同比下降34.5％；出口热轧不锈钢窄带2.06万吨，同比增长32.8％；出口冷轧不锈钢板（宽度>600mm）24.6万吨，同比下降34.7％；出口冷轧不锈钢带（宽度<600mm）5.74万吨，同比增长18.7％；出口不锈钢长材6.63万吨，同比下降19.5％；出口不锈钢管材8.01万吨，同比下降53.3％。

2008年1-7月份，我国对美国出口不锈钢材最多，总计为12.6万吨，占我国不锈钢出口总量约1/5，其次为韩国，9.7万吨。

2）我国不锈钢进口 分析

2008年1月我国不锈钢材料进口量及价格 分析

(二)冷轧不锈钢 37934 0% 103900 2739 2%↓

1、冷轧不锈钢板材，厚≥

4.75mm 400 18%↓ 2052 5130 11%

2、冷轧不锈钢板材，3mm≤厚＜4.75mm 1563 36%↓ 7728 4944 0%

3、冷轧不锈钢板材，1mm＜厚＜3mm 9771 23%↓ - - -

据中国海关统计数据显示，2008年7月份，我国进口不锈钢9.72万吨，环比增长2.6％（6月份为9.47万吨），同比下降36.7％（上年同期为15.35万吨）。今年1-7月份总计进口不锈钢76.83万吨，同比下降30.7％（上年同期为110.9万吨）。其中：进口热轧不锈钢卷22.9万吨，同比下降51.5％；进口热轧不锈钢板（宽度>600mm）1.85万吨，同比下降15％；进口热轧不锈钢窄带5138.3吨，同比下降16.4％；进口冷轧不锈钢板（宽度>600mm）25.45万吨，同比下降2.6％；进口冷轧不锈钢带（宽度<600mm）11.45万吨，同比下降2.9％；进口不锈钢长材7.18万吨，同比增长15.4％；进口不锈钢管材3.2万吨，同比下降2％。进口不锈钢锭及不锈钢半制品、制品等4.3万吨，同比下降68.4％。

2008年前7个月，对我国不锈钢出口量居前五位的国家和地区有：日本30.5万吨，基本与上年同期持平（上年同期为30.5万吨）；台湾16.9万吨，同比下降42.7％（上年同期为29.5万吨）；韩国14.7万吨，同比下降7.5％（上年同期为15.9万吨）；意大利9.2万吨，同比增长9.5％（上年同期为8.4万吨）；美国5.1万吨，同比增幅达一倍以上（上年同期为2.4万吨）。由于烨联在广州的公司——联众不锈钢公司冶炼产能的达产使其对国内市场的不锈钢出口量大幅下降。此外，除意大利之外，其它欧洲国家对我国的不锈钢出口也大幅减少。相反，美国对我国的不锈钢出口量却有较大幅度增长。

第二节 下游产业发展情况 分析

1、制药产业的发展现状

目前，我国制药装备 行业 企业已达800余家，年产值达150亿元，我国已成为制药装备生产大国，但产品创新能力不强， 行业 整体生产工艺水平不高。

目前，我国生产的制药装备产品品种规格超过3000种，除满足国内医药企业及保健品企业需求外，还远销60多个国家和地区。然而，与生产大国地位不匹配的是，我国还不是制药装备生产强国。产品创新能力不强， 行业 整体生产工艺水平不高，制药装备企业低价、低水平竞争影响出口信誉等，拖住了我国向制药装备强国前进的步伐。

2、发展新机遇

2007年医药 行业 已走出困境。2008年医药 行业 将发展得更好。

统计数据显示，从2003年到2006年，医药 行业 销售利润率(税前)呈直线下降趋势。2003年全 行业 销售利润率为9.4%，2004年为8.8%，2005年为8.4%，2006年则降到7.98%。在这种局势下，整个医药 行业 发展乏力。但是从2007年开始， 行业 呈现出复苏态势。2007年1~8月， 行业 销售利润率已上升为9.24%，而2007年1~12月， 行业 销售利润率更是提升到了9.83%。

2007年全国医药工业销售收入超过6100亿元，增长幅度为23.7%；利润总额将有望超过600亿元，增幅达到52.6%。

其中，三大因素促进 行业 健康发展。首先，医改直接拉动医药 行业 走出低谷。在国民经济持续向好的背景下，人民生活水平不断提高。有数据显示，2007年城镇居民可支配收入(扣除价格因素)增长12.2%，农村居民可支配收入(扣除价格因素)增长9.5%，老百姓收入的提高必然带动医疗健康消费。而国家对“新农合”、城镇居民医疗保险制度的政策支持，推动普药市场呈现出井喷式增长。

其次，竞争环境得到净化。2007年，药品监管部门通过现场核查、飞行检查、各项抽查等为遵纪守法的企业提供了一个公平、公正、公开的竞争环境，这积极推动着产业健康发展。

最后，2008年资本市场将进一步活跃。国际业外资本大量进入我国医药业，国内企业走向世界的趋势更为明显。除了通过研发外包与转移生产“走出去”外，我国企业正努力实现制剂出口的目标。美国、欧盟、日本三大市场药品消费总量占世界药品消费总量的88%——以往此领域只有中国的原料药，没有中国的药品制剂。但是，现在国内大概有四五十家企业正在做FDA认证、欧盟认证和日本厚生省认证的准备工作，预计2009年下半年会出现一个认证高潮，十几家甚至二十几家企业有望通过这三个地区的政府认证，把中国制剂推向主流市场。


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